Cuando el patrimonio crece, la cartera deja de ser el único problema. Aparecen varias entidades depositarias, sociedades, inmuebles, liquidez empresarial, herencias y activos ilíquidos que deben analizarse como un conjunto.
Este ranking compara siete firmas reguladas que trabajan con patrimonios altos en España, pero no presupone que la más grande sea la adecuada para todos. Damos prioridad a la calidad del asesoramiento, la consolidación de posiciones, la capacidad de coordinar fiscalidad y sucesión y la claridad sobre incentivos.
La selección incluye modelos independientes y bancarios porque esa diferencia determina quién custodia el dinero, cómo se ejecutan las órdenes y qué conflictos debe vigilar el cliente.
Cómo hemos evaluado el asesoramiento para grandes patrimonios
Comprobamos cada entidad en CNMV o Banco de España y revisamos sus servicios oficiales. Valoramos independencia declarada, arquitectura abierta, planificación patrimonial, consolidación, sucesión, activos alternativos y capacidad internacional. No puntuamos rentabilidades históricas ni premios comerciales. Los mínimos, tarifas, retrocesiones, depositaría y alcance fiscal deben confirmarse en la propuesta contractual de cada cliente.
Diaphanum
Diaphanum Valores, S.V., S.A.U.
Diaphanum encabeza la selección por mantener un modelo de asesoramiento independiente definido de forma explícita: declara comparar una muestra diversificada de instrumentos y no aceptar incentivos de terceros ligados a ese servicio. A la cartera financiera añade planificación, agregación de posiciones, activos ilíquidos, inmobiliario y consultoría. Esa combinación resulta útil para familias que conservan varias depositarías y quieren una visión consolidada sin entregar necesariamente toda la custodia a la firma.
Encaja mejor con quien está dispuesto a pagar una factura visible por el asesoramiento y participar en las decisiones. El cliente debe confirmar qué servicios son independientes, cuáles se prestan bajo gestión u otra modalidad y qué costes externos siguen existiendo. También conviene fijar por contrato el alcance fiscal y sucesorio, porque coordinar especialistas no equivale a emitir asesoramiento tributario o jurídico propio.
Abante Asesores
Abante Asesores Distribución, Agencia de Valores, S.A.
Abante Asesores sobresale cuando la riqueza está ligada a decisiones vitales o empresariales, no solo a una cartera. La firma publica servicios para grupos familiares, relevo generacional, family office, inmuebles y operaciones corporativas, además de inversión. Esa amplitud puede ser valiosa tras vender una empresa, ordenar un proindiviso o separar patrimonio familiar y riesgo empresarial sin tener que coordinar proveedores completamente aislados.
La contrapartida es que Abante reúne varias sociedades, gestiona productos y ofrece soluciones dentro de su propio ecosistema. Antes de contratar, hay que identificar qué entidad presta cada servicio, si la recomendación se califica como independiente y cómo se comparan vehículos propios con alternativas externas. Para un patrimonio alto importa tanto la calidad del plan como la trazabilidad de costes, incentivos y decisiones entre inversión, inmobiliario y asesoramiento corporativo.
Orienta Wealth
Orienta Wealth, Agencia de Valores, S.A.
Orienta Wealth ofrece una escala intermedia entre boutique y gran grupo bancario. La integración de Alantra Wealth Management y Orienta Capital reunió equipos de asesoramiento, gestión, activos alternativos y apoyo a family offices bajo una agencia de valores participada por Mutua. Su programa registrado permite asesorar, gestionar carteras y canalizar órdenes, una combinación práctica para clientes que quieren delegar parte del patrimonio y conservar supervisión sobre otra.
No debe asumirse que toda la propuesta es asesoramiento independiente por el mero uso de arquitectura abierta. El contrato unificado contempla modalidades, valoración del patrimonio e información sobre incentivos que conviene revisar por separado. Es una candidata sólida para patrimonios que valoran inversión alternativa y varias oficinas en España, siempre que comparen comisiones, depositaría, liquidez y exposición agregada antes de aceptar vehículos menos transparentes o de largo plazo.
4. Tressis
Tressis, Sociedad de Valores, S.A.
Tressis presenta uno de los procesos más detallados de esta selección. Su unidad de grandes patrimonios parte del inventario financiero y societario, define una estructura objetivo, supervisa ejecución, riesgos y costes, y contempla sucesión y coordinación con fiscalistas y abogados. La libertad de depositaría y la consolidación de posiciones pueden ser especialmente útiles para familias que quieren evaluar a varios bancos sin concentrarlo todo en una sola cuenta.
La firma también gestiona fondos y carteras, por lo que el cliente debe separar el diagnóstico patrimonial de la selección de productos y preguntar qué incentivos o vehículos propios intervienen. Encaja con quien busca seguimiento continuo y un comité de inversiones, no con quien solo necesita una consulta puntual. Merece la pena pedir un ejemplo de informe consolidado y acordar qué activos inmobiliarios, sociedades o inversiones no cotizadas quedarán realmente incluidos.
5. Creand Wealth Management
Banco Alcalá, S.A.U. - Grupo Creand
Creand Wealth Management resulta relevante cuando el patrimonio cruza fronteras o combina activos financieros e inmobiliarios. Su grupo opera en España, Andorra, Luxemburgo y Estados Unidos, y la oferta española incorpora banca privada, arquitectura abierta y multi family office. Esa red puede facilitar custodia, inversión y coordinación para familias con residencia o intereses en más de una jurisdicción, sin convertir por ello una estructura internacional en una ventaja fiscal automática.
Al ser un banco, conviene distinguir asesoramiento, gestión y productos comercializados, además de preguntar qué parte se ejecuta en Banco Alcalá y qué parte en otras entidades del grupo. El cliente debe obtener por escrito costes, depositaría, uso de fondos propios o de terceros y alcance de la planificación fiscal y sucesoria. Es más apropiado para relaciones continuadas que para buscar una segunda opinión aislada sobre una cartera sencilla.
6. Banca March
Banca March, S.A.
Banca March aporta un modelo bancario centrado en patrimonios, empresas familiares y coinversión. Publica un umbral orientativo de 500.000 euros para acceder a servicios avanzados y combina carteras, financiación y oportunidades ilíquidas en las que el grupo también invierte. Para empresarios y familias que valoran custodia bancaria, crédito y activos alternativos bajo una relación estable, esa integración puede simplificar decisiones que una EAF no ejecuta por sí sola.
La alineación por coinversión no elimina el riesgo ni los conflictos. Los proyectos exclusivos pueden tener poca liquidez, plazos largos y comisiones distintas de una cartera tradicional. Antes de comprometer capital, hay que separar la solvencia del banco del riesgo del vehículo y pedir escenarios de salida. También conviene comparar la arquitectura de fondos, el coste total y qué parte del servicio es asesoramiento frente a gestión delegada o mera comercialización.
7. A&G Banco
A&G Banco, S.A.
A&G Banco cierra la lista como boutique bancaria para quienes quieren interlocución, custodia y acceso a inversión tradicional y alternativa. El grupo combina banco, gestora y una red de banqueros y agentes, lo que amplía su alcance sin adoptar el formato de una gran red minorista. Puede encajar con patrimonios que prefieren una entidad especializada y desean centralizar operativa, asesoramiento y vehículos bajo una misma relación.
Precisamente por esa estructura, es esencial verificar quién atiende al cliente y en nombre de qué entidad. La CNMV publica los agentes autorizados y recuerda que el dinero debe transferirse directamente a la entidad, nunca al representante. Antes de contratar hay que pedir detalle de retrocesiones, fondos del grupo, alternativos, custodia y costes. Una buena relación con el banquero no sustituye la revisión documental de cada producto ni el control consolidado del riesgo.
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Hablemos sobre tu casoQué pedir antes de confiar un patrimonio elevado
Solicita primero un mapa completo del servicio: qué sociedad firma, quién custodia los activos, qué decisiones son asesoradas y cuáles se delegan, cuánto se paga en euros y qué incentivos recibe la entidad de terceros. Pide también una estimación de costes que sume asesoramiento, gestión, depositaría, fondos, intermediación y vehículos alternativos. La palabra independiente tiene un significado regulatorio concreto y no equivale simplemente a ofrecer productos de varias gestoras.
Después prueba la capacidad de coordinación. Un patrimonio alto puede necesitar abogado, fiscalista, especialista inmobiliario y protocolo sucesorio, pero el asesor financiero no sustituye automáticamente a ninguno. Conviene saber quién lidera, qué información comparte el equipo y cómo se documentan los conflictos. Antes de trasladar todo, puede ser prudente empezar con una parte líquida, comparar informes y comprobar tiempos de respuesta. Verifica la entidad y su dominio en el registro oficial, no mediante enlaces enviados por mensajería, porque las marcas de banca privada también sufren suplantaciones.